Zypern, Malta, Portugal oder Bulgarien für Gründer 2026: Vier Türen hinaus aus dem Hochsteuerstaat

Stand 5. November 2026: auf Grundlage des zyprischen Einkommensteuergesetzes 118(I)/2002 in der Fassung des Gesetzes 244(I)/2025 und des Gesetzes über die Sonderverteidigungsabgabe 117(I)/2002 in der Fassung des Gesetzes 245(I)/2025 (beide seit 1. Januar 2026 in Kraft), des maltesischen Einkommensteuergesetzes und der Legal Notice 188 von 2025 (S.L. 123.217), des Artikels 58-A des portugiesischen Steuervergünstigungsgesetzes und der Portaria 352/2024/1, des bulgarischen Körperschaft- und Einkommensteuerrechts in der Anwendung 2026 sowie der §§ 2 und 6 des deutschen Außensteuergesetzes. Wir aktualisieren den Leitfaden, sobald sich die Regeln ändern.

Jeder Unternehmer, den ich kenne und der Deutschland verlassen hat, erinnert sich an den Moment, in dem aus einem Gedankenspiel eine Entscheidung wurde. Bei dem einen war es die Betriebsprüfung, die drei Jahre dauerte und am Ende nichts fand außer der Erkenntnis, wie viel Lebenszeit sie gekostet hatte. Bei der anderen war es die Gewerbesteuer, die Körperschaftsteuer, der Solidaritätszuschlag und dann noch die Abgeltungsteuer auf die Ausschüttung, zusammengerechnet an einem verregneten Sonntagabend. Bei den meisten war es leiser: die nüchterne Einsicht, dass der Staat, in dem man zufällig wohnt, ungefragt beschlossen hat, an fast der Hälfte von allem beteiligt zu sein, was man je aufbauen wird. Und die Frage, die danach ganz von selbst kommt: Wann habe ich dem eigentlich zugestimmt?

Gar nicht, natürlich. Sie wurden irgendwo geboren, haben irgendwo gegründet, und der Staat, der zufällig auf diesem Stück Landkarte sitzt, hat Ihnen die Rechnung geschickt. Die Europäische Union hat viele Schwächen, aber sie gibt Ihnen etwas, das Generationen vor Ihnen nicht hatten: das Recht, sich ein anderes Stück Landkarte auszusuchen. Siebenundzwanzig Steuersysteme konkurrieren um dieselben Menschen. Die meisten konkurrieren schlecht. Vier konkurrieren für Gründer ernsthaft: Zypern, Malta, Portugal und Bulgarien.

Was folgt, ist kein Ranking. Rankings sind für Menschen, die andere für sich entscheiden lassen wollen. Was folgt, ist ein Gang durch vier sehr unterschiedliche Antworten auf dieselbe Frage, so geschrieben, dass Sie am Ende wissen, welche zu der Art passt, wie Sie tatsächlich leben, arbeiten und reisen wollen. Wir nennen die Regeln präzise, datieren jede Zahl und sagen deutlich, wo das, was Sie anderswo gelesen haben, nicht stimmt.

Warum diese vier und warum der Vergleich meist falsch angestellt wird

Die meisten Vergleiche im Netz stellen Körperschaftsteuersätze untereinander und küren einen Sieger. Bulgarien 10%, Zypern 15%, Malta 35%, Portugal irgendwo über 20%. Ergebnis: Bulgarien gewinnt, Malta verliert, Thema erledigt.

Eine solche Übersicht ist schlimmer als nutzlos, weil sie eine Frage beantwortet, die kein Gründer stellt. Sie zahlen nicht die Körperschaftsteuer und gehen nach Hause. Sie zahlen die Körperschaftsteuer, entnehmen das Geld als Gehalt oder Dividende, zahlen darauf persönliche Steuern und Beiträge, und das Ganze trägt nur, wenn Sie dort wirklich steuerlich ansässig sind, wo Sie es behaupten, und in Deutschland wirklich nicht mehr. Der Satz auf dem Plakat ist nur die erste Zeile einer viel längeren Geschichte.

Wir betrachten deshalb vier Dinge, in der Reihenfolge, in der sie im echten Leben zählen.

Erstens: Wie Sie steuerlich ansässig werden und bleiben und wie viele Tage Ihres Jahres das kostet. Für einen Gründer, der reist, ist das die wertvollste Eigenschaft, die ein Land bieten kann, und genau die, die fast alle Vergleiche übergehen.

Zweitens: Was mit dem Gewinn in der Gesellschaft geschieht und auf dem Weg zu Ihnen, denn dort entscheidet sich die tatsächliche Steuer auf Ihre Arbeit.

Drittens: Was Sie vor Ort aufbauen müssen, also die Substanz, damit das Finanzamt nicht argumentieren kann, die Gesellschaft werde in Wahrheit von Ihrem Küchentisch in München oder Hamburg aus geleitet.

Viertens: das Leben drumherum. Sprache, Licht, Schulen, Flugverbindungen, Schengen, die Menschen, mit denen Sie abends am Tisch sitzen. Eine Struktur, in der Sie ungern leben, geben Sie nach drei Jahren auf, meist im ungünstigsten Moment.

Was nur Zypern hat: die 60-Tage-Regel

Beginnen wir mit der Eigenschaft, die für einen Gründer, der nicht an einem Ort festsitzen will, alles verändert.

In fast allen europäischen Ländern hängt die steuerliche Ansässigkeit einer Person an einem von zwei Gedanken. Entweder Sie verbringen mehr als 183 Tage im Jahr dort, oder Sie haben dort Ihren gewöhnlichen Aufenthalt beziehungsweise den Mittelpunkt Ihrer Lebensinteressen. Bulgarien funktioniert so, Portugal funktioniert so, der größte Teil der Union funktioniert so. Malta ist wiederum anders: Es hat gar keinen gesetzlichen Tagestest, beurteilt wird, wo Sie tatsächlich leben und den größten Teil des Jahres verbringen.

Zypern öffnet als einziges der vier Länder eine zweite Tür. Nach dem Einkommensteuergesetz sind Sie für ein Kalenderjahr in Zypern steuerlich ansässig, wenn Sie mehr als 183 Tage dort verbringen oder wenn Sie im selben Jahr alle Voraussetzungen der 60-Tage-Regel erfüllen:

• Sie halten sich im Jahr mindestens 60 Tage in Zypern auf;
• Sie halten sich in keinem anderen einzelnen Staat insgesamt mehr als 183 Tage auf;
• Sie üben in Zypern eine Geschäftstätigkeit aus, sind dort angestellt oder Direktor einer in Zypern steuerlich ansässigen Gesellschaft, und zwar irgendwann im Jahr, und diese Tätigkeit, Anstellung oder dieses Amt endet nicht im Laufe des Jahres;
• Sie unterhalten in Zypern während des Jahres eine dauerhafte Wohnung, gekauft oder gemietet.

Verfehlen Sie einen Arm, sind Sie in diesem Jahr kein 60-Tage-Resident. Seit 2026 verlangt das Gesetz nicht mehr gesondert, dass Sie in keinem anderen Staat steuerlich ansässig sind. Die Regel wird dadurch leichter anwendbar, doch die eigentliche Frage verlagert sich in die Doppelbesteuerungsabkommen: Beansprucht Sie ein anderer Staat ebenfalls, entscheidet das Abkommen zwischen diesem Staat und Zypern, und Sie möchten, dass Ihre Fakten diese Abwägung gewinnen.

Überlegen Sie, was 60 Tage praktisch bedeuten. Zwei Monate. Ein Frühjahr und ein paar Wochen im Herbst. Die übrigen zehn Monate gehören Ihnen: ein Winter in den Alpen mit den Kindern in der Skischule, ein Sommer auf dem Boot, drei Monate bei einem Kunden in Dubai, eine längere Zeit bei den Eltern, solange kein einzelnes anderes Land die 183 Tage überschreitet. Kein anderes EU-Land gewährt einem Gründer eine legale steuerliche Ansässigkeit für so wenig Zeit und lässt ihm zugleich alle europäischen Vorteile: Binnenmarkt, Euro, eine anerkannte Gesellschaft, ein echtes Bankkonto.

Ein Punkt verdient für deutsche Leser besondere Aufmerksamkeit: Wer Deutschland verlässt, aber dort eine Wohnung behält, bleibt nach § 1 Absatz 1 Einkommensteuergesetz in Verbindung mit § 8 Abgabenordnung regelmäßig unbeschränkt steuerpflichtig, ganz gleich, wie viele Tage er in Zypern verbringt. Die 60-Tage-Regel öffnet die zyprische Tür, sie schließt nicht automatisch die deutsche. Mehr dazu in unserem Beitrag zur unbeschränkten Steuerpflicht durch Wohnsitz in Deutschland. Den vollständigen Kalender mit Zählbeispielen finden Sie in unserem Leitfaden zur 60-Tage-Regel in Zypern und die Monatsplanung im 60-Tage-Kalender.

Zypern 2026: die Gestalt nach der Reform

Die Reform 2026 hat die Zahlen verändert, die auf Abendgesellschaften die Runde machen. Bringen wir sie in Ordnung.

Seit 1. Januar 2026 beträgt der Körperschaftsteuersatz in Zypern 15%, nach dem Einkommensteuergesetz in der Fassung des Gesetzes 244(I)/2025. Die alten 12,5% sind Geschichte, und wer sie Ihnen noch verkauft, verkauft eine Vergangenheit. Fünfzehn Prozent liegen dennoch deutlich unter dem, was eine deutsche GmbH aus Körperschaftsteuer, Solidaritätszuschlag und Gewerbesteuer zusammen trägt, und sie kommen mit einer EU-Adresse und einer Rechtstradition, die auf dem englischen Common Law aufbaut.

Der eigentliche Motor für Gründer, die Gewinne als Dividende entnehmen, ist der Non-Dom-Status. Wer in Zypern steuerlich ansässig ist, dort aber kein Domizil hat, zahlt nach dem Gesetz über die Sonderverteidigungsabgabe 0% SDC auf Dividenden und Zinsen, für bis zu 17 von 20 Jahren. Ein in Zypern domizilierter Resident zahlt seit 2026 eine SDC von 5% auf Dividenden. Kurz gesagt: 0% SDC auf Dividenden und Zinsen für Non-Dom nach Gesetz. Das heißt nicht, dass nichts besteuert wird. Der Beitrag zum allgemeinen Gesundheitssystem GESY fällt auch auf Dividenden an, mit 2,65%, gedeckelt bei einem Einkommen von 180.000 Euro im Jahr. Gehalt folgt den normalen Einkommensteuerstufen, gewerbliche Einkünfte ihren eigenen Regeln. Die Mechanik im Detail beschreibt unser Leitfaden zu Non-Dom-Dividenden und SDC.

Für Gründer, deren Wert in Software, Patenten oder anderem begünstigtem geistigem Eigentum steckt, bietet Zypern zusätzlich eine IP-Box nach dem Nexus-Ansatz, mit einem effektiven Satz, der bei rund 3% des begünstigten Gewinns liegen kann, beim Körperschaftsteuersatz von 15%. Das entscheidende Wort ist begünstigt: Der Gewinn muss aus begünstigten Wirtschaftsgütern stammen, die mit begünstigten Aufwendungen entwickelt wurden, und die Dokumentationslast ist erheblich. Einzelheiten in unserem Leitfaden zur IP-Box in Zypern.

Und die weniger glänzende Seite. Zypern ist noch kein vollwertiges Schengen-Mitglied, was vor allem für Partner oder Mitarbeiter mit Pass aus Drittstaaten zählt. Die Sommer sind heiß. Die Mieten in Limassol steigen seit Jahren. Die Verwaltung ist langsamer als ihre Werbung. Banken sind vorsichtig und wollen Ihr Geschäft verstehen. Nichts davon spricht gegen den Umzug. Alles davon spricht für einen Plan.

Malta: die Erstattungsmaschine und das neuere FITWI

Malta wird unterschätzt, weil der Nominalsatz nach Strafe aussieht. Die Körperschaftsteuer beträgt 35%. In einer Tabelle ist das der schlechteste Wert der vier. In der Praxis war Malta für viele internationale Handelsstrukturen jahrzehntelang einer der effizientesten Standorte der Union, und der Grund dafür ist das Erstattungssystem.

Malta arbeitet mit Vollanrechnung. Die Gesellschaft zahlt 35% auf ihren Gewinn. Schüttet sie Dividenden aus begünstigten Handelsgewinnen aus, kann der Gesellschafter einen Teil der von der Gesellschaft gezahlten Steuer zurückverlangen, am häufigsten sechs Siebtel. Rechnet man das durch, kann die Nettosteuer auf diese Gewinne bei rund 5% liegen, wenn die Erstattung beantragt und ausgezahlt wird. Diese Bedingung ist wesentlich: Der effektive Satz kommt nicht von selbst. Er hängt von der Art der Gewinne ab, vom korrekten Antrag und davon, dass die Erstattung tatsächlich fließt. Meist bedeutet das zudem eine Struktur aus zwei Gesellschaften, eine maltesische Betriebsgesellschaft und eine Holding, die die Erstattung erhält, also zwei Abschlüsse, zwei Prüfungen und echte Berater in Valletta oder Sliema.

2025 hat Malta eine zweite Möglichkeit eingeführt, die Final Income Tax Without Imputation, kurz FITWI, nach Legal Notice 188 von 2025, Subsidiary Legislation 123.217. Eine Gesellschaft kann wählen, eine endgültige Steuer von 15% auf ihr steuerpflichtiges Einkommen zu zahlen, ohne Anrechnung und ohne Gesellschaftererstattung auf diese Gewinne. Die Wahl bindet für fünf aufeinanderfolgende Veranlagungsjahre und steht ab dem Veranlagungsjahr 2025 offen. Die Wahl erfolgt per Mitteilung an den Commissioner in der Form und bis zu dem Datum, die dieser festlegt; Ihr maltesischer Berater bestätigt das aktuelle Verfahren. Für den Gründer, dem Geld in der Erstattungsschlange immer ein Dorn im Auge war, ist FITWI einfacher. Für den Gründer, dessen Gewinne die Sechs-Siebtel-Erstattung erreichen, kann der alte Weg weniger Steuer bedeuten. Rechnen Sie beides mit Ihren Zahlen, bevor Sie wählen, denn Sie leben fünf Jahre mit der Entscheidung.

Auf der persönlichen Ebene folgt die steuerliche Ansässigkeit in Malta den Umständen des Einzelfalls, ohne gesetzliche Tagesgrenze; Berater prüfen meist, wo Sie wohnen und den größten Teil des Jahres verbringen. Für Personen, die in Malta ansässig, dort aber nicht domiziliert sind, gilt das Überweisungsprinzip: Ausländische Einkünfte werden grundsätzlich nur besteuert, wenn sie nach Malta gebracht werden, ausländische Veräußerungsgewinne bleiben in der Regel selbst dann außen vor. Für viele Personen mit erheblichen Auslandseinkünften gilt eine jährliche Mindeststeuer, lassen Sie Ihr Profil von einem maltesischen Berater prüfen.

Malta ist im Schengenraum, spricht Englisch, hat ein Gesellschaftsrecht nach englischem Vorbild und eine tiefe Bank an Fachleuten für Fonds, Online-Glücksspiel und Finanztechnologie. Es ist zugleich klein, dicht, im Sommer überlaufen, und Wohnraum in den gefragten Lagen ist teuer. Wer dort aufblüht, betreibt meist ein reguliertes Geschäft und will von Menschen umgeben sein, die es verstehen.

Portugal: IFICI statt der alten NHR-Geschichte

Portugal hat das beste Marketing der vier, und jahrelang stimmte das Marketing weitgehend. Das Regime für nicht gewöhnlich Ansässige, NHR, brachte Zehntausende Ausländer nach Lissabon, Porto und an die Algarve. Dann wurde es für typische Neuankömmlinge geschlossen, und vieles, was Sie noch im Netz lesen, beschreibt ein Regime, dem Sie nicht mehr beitreten können.

An seine Stelle trat 2024 IFICI, der Anreiz für wissenschaftliche Forschung und Innovation nach Artikel 58-A des Steuervergünstigungsgesetzes. Vereinfacht: Wer in Portugal steuerlich ansässig wird, in keinem der fünf vorangegangenen Jahre dort ansässig war und eine begünstigte Tätigkeit ausübt, kann zehn Jahre lang mit einem Sondersatz von 20% auf begünstigte portugiesische Einkünfte aus nichtselbständiger und freiberuflicher Arbeit besteuert werden. Ausländische Einkünfte werden im Grundsatz über die Freistellungsmethode behandelt, mit Ausnahmen, die Ihr Berater Kategorie für Kategorie prüft. Die Registrierung hat eine harte Frist: Nach Artikel 2 Absatz 1 der Portaria 352/2024/1 registrieren Sie sich bis zum 15. Januar des Jahres, das auf das Jahr der Ansässigkeit folgt. Verpassen Sie die Frist, ist das Jahr verloren.

Das entscheidende Wort ist begünstigt. IFICI richtet sich an Forschung, Innovation, Start-ups und hochqualifizierte Funktionen, und die Liste der Tätigkeiten verweist auf konkrete Rahmen, darunter das Start-up-Gesetz Lei 21/2023, auf das Artikel 2 Absatz 2 Buchstabe f der Portaria Bezug nimmt. Ein Gründer, der einfach nach Lissabon zieht und weiter eine ausländische Holding führt, qualifiziert sich nicht automatisch. Ein Gründer, der bei einem zertifizierten Start-up angestellt ist oder in einer begünstigten Forschungsfunktion arbeitet, kann es. Die Verwaltungspraxis dazu, wie streng Funktionen gelesen werden, hat sich entwickelt; lassen Sie die Rollenbeschreibung vor dem Antrag daran prüfen. IFICI stellt nicht alles frei.

Die steuerliche Ansässigkeit in Portugal folgt dem europäischen Muster: mehr als 183 Tage in einem Zeitraum von zwölf Monaten, der im betreffenden Jahr beginnt oder endet, oder an einem beliebigen Tag dieses Zeitraums eine Wohnung in Portugal unter Umständen, die auf die gegenwärtige Absicht schließen lassen, sie als gewöhnlichen Wohnsitz beizubehalten und zu nutzen. Eine 60-Tage-Tür gibt es nicht. Wer nach Portugal zieht, von dem will Portugal, dass er dort lebt.

Und dennoch. Portugal hat etwas, das die anderen drei so nicht bieten: Tiefe des Lebens. Atlantisches Licht, eine echte Kulturhauptstadt, internationale Schulen, eine große Gemeinschaft von Gründern und ortsunabhängigen Entwicklern, Essen und Wein, die nichts verlangen außer Zeit. Madeira hat ein eigenes Regime für Gesellschaften, das wir in unserem Leitfaden zur 5-Prozent-Lizenz auf Madeira erklären. Für den Gründer, der Wurzeln schlagen, Kinder großziehen und vor Ort ein Team aufbauen will, kann Portugal die richtige Antwort sein, auch wenn es auf dem Papier nicht die günstigste ist.

Bulgarien: die flachen zehn und warum sie keine Abkürzung sind

Jetzt das Land, das in jeder Steuersatztabelle ganz unten steht, was in dieser Tabelle ganz oben bedeutet.

Bulgarien erhebt 10% Körperschaftsteuer, eine flache Einkommensteuer von 10% und eine abgeltende Quellensteuer von 5% auf Dividenden an natürliche Personen. Das Haushaltsgesetz 2026, verabschiedet am 24. Juli 2026, nachdem ein Entwurf eine Verdoppelung der Dividendensteuer vorgesehen hatte, ließ die 5% unverändert. Bulgarien ist seit 1. Januar 2025 vollständig im Schengenraum und seit 1. Januar 2026 Mitglied der Eurozone. Auf dem Papier liegt die Gesamtbelastung ausgeschütteter Gewinne, 10% in der Gesellschaft und 5% auf die Nettodividende, bei rund 14,5%. Das ist eine wirklich konkurrenzfähige Zahl, und die Lebenshaltung ist günstiger als in jedem der drei anderen Länder.

Warum ist Bulgarien dann nicht der offensichtliche Sieger? Weil die Zahl Ihnen nur gehört, wenn Sie wirklich dort leben.

Die persönliche steuerliche Ansässigkeit in Bulgarien folgt den bekannten Tests: eine ständige Adresse in Bulgarien (sofern der Mittelpunkt der Lebensinteressen nicht anderswo liegt), ein Aufenthalt von mehr als 183 Tagen in einem beliebigen Zwölfmonatszeitraum oder der Mittelpunkt der Lebensinteressen in Bulgarien. Eine 60-Tage-Regel gibt es nicht. Ein Gründer, der eine bulgarische Gesellschaft gründet, weiter in München wohnt und zweimal im Jahr nach Sofia fliegt, hat eine bulgarische Gesellschaft gebaut, die aus Deutschland geleitet wird. Ihr Ort der Geschäftsleitung nach § 10 Abgabenordnung und sehr wahrscheinlich ihr Gewinn gehören dem Land, in dem die Entscheidungen tatsächlich fallen. Die 10% schmücken dann eine Struktur, die das Finanzamt zerlegt. Unser Beitrag zum Ort der Geschäftsleitung zeigt, worauf es ankommt, und die Logik ist in Sofia dieselbe wie in Limassol.

Damit Bulgarien funktioniert, müssen Sie wirklich umziehen: eine Wohnung, den größten Teil des Jahres, echte Geschäftsführung, Entscheidungen, die tatsächlich in Sofia, Plowdiw oder Warna fallen, Beiträge ins bulgarische System. Tun Sie das, kann Bulgarien für manche Profile etwas mehr übrig lassen als Zypern, aber der Nettounterschied zu Zypern ist nach Substanzkosten oft gering. Den niedrigeren Satz bezahlen Sie mit Ihrem Kalender. Ein zyprischer Non-Dom mit 60 Tagen Präsenz und ein bulgarischer Resident, der den größten Teil des Jahres in Sofia verbringt, landen steuerlich in Reichweite voneinander und in ihrer Lebensweise sehr weit auseinander.

Das ist der ehrliche bulgarische Fall. Wenn Sie die Berge lieben, das Schwarze Meer, niedrige Lebenshaltungskosten, und bereit sind, den größten Teil des Jahres dort zu leben, ist Bulgarien eine ernsthafte, unterschätzte Wahl. Wählen Sie es nur, weil 10 in einer Tabelle kleiner aussieht als 15, wählen Sie falsch.

Vier Gründer, vier Antworten

Regeln werden lebendig, wenn man sieht, wie sie auf echte Leben treffen. Die folgenden vier Fälle sind aus typischen Mandaten zusammengesetzt. Die Namen sind erfunden, die Fakten typisch, die Zahlen Illustrationen und keine Zusagen.

Jonas, der Softwaregründer, der in Flugzeugen lebt

Jonas ist 38, kommt aus Köln und führt ein B2B-Softwareunternehmen mit Kunden in Deutschland, am Golf und in den Vereinigten Staaten. Er verbringt etwa sechs Wochen im Jahr in Dubai, zwei Monate bei Kunden in Amerika, einen Monat bei der Familie im Rheinland, den Rest verteilt über Europa. Kinder hat er noch keine, und an einem einzigen Ort sitzen will er nicht.

Für Jonas ist der Steuersatz fast zweitrangig. Er braucht eine Ansässigkeit, die er halten kann, ohne das Leben aufzugeben, das er sich gebaut hat. Portugal und Bulgarien würden den größten Teil seines Jahres verlangen. Malta eine glaubwürdige Geschichte, dass er dort lebt. Zypern verlangt nach der 60-Tage-Regel zwei Monate, eine ganzjährig gehaltene Mietwohnung, ein ganzjähriges Direktorenamt in seiner zyprischen Gesellschaft und die Disziplin, nie mehr als 183 Tage in einem einzelnen anderen Staat zu verbringen.

Seine Struktur: eine zyprische Gesellschaft, tatsächlich von Zypern aus geleitet, mit Board-Sitzungen vor Ort, die 15% auf ihren Gewinn zahlt; Jonas als in Zypern ansässiger Non-Dom, der Dividenden mit 0% SDC bezieht und GESY innerhalb der Deckelung zahlt; ein Tagesprotokoll ab dem ersten Januar; und die Kölner Wohnung, die vor dem Umzug gekündigt wird, weil sie ihn sonst in Deutschland unbeschränkt steuerpflichtig hielte. Der Unterschied zwischen ihm und einem bulgarischen Residenten liegt nicht in ein paar Prozentpunkten. Er liegt in zehn Monaten Freiheit.

Katrin, die Gaming-Unternehmerin, die ein Ökosystem braucht

Katrin ist 45, kommt aus Hamburg und führt eine lizenzierte Online-Gaming-Plattform mit fünfzig Mitarbeitern. Sie will unter einer Aufsicht arbeiten, die sie versteht, Compliance-Fachleute einstellen, die das schon gemacht haben, und in einem englischsprachigen Schengen-Land leben, weil ihr Partner einen Pass aus einem Drittstaat hat.

Malta passt fast perfekt. Das regulierte Gaming-Ökosystem ist da, die Fachleute sind da, und Schengen löst die Reisefrage ihres Partners. Steuerlich vergleichen sie und ihre Berater den klassischen Erstattungsweg, 35% mit Sechs-Siebtel-Erstattung, die die Nettosteuer bei rund 5% landen lassen kann, wenn die Erstattung beantragt und ausgezahlt wird, mit der FITWI-Wahl von 15% endgültig für fünf Jahre. Ihre Gewinne sind erstattungsfähige Handelsgewinne, also gewinnt der klassische Weg, und sie nimmt die zwei Gesellschaften und den Liquiditätsverzug in Kauf. Malta ist für sie gut, nicht wegen eines Satzes, sondern weil das ganze Land um Geschäfte wie ihres herum gebaut ist.

Lukas und Elena, das Paar, das ein Zuhause sucht

Lukas ist Ingenieur aus Stuttgart, Elena Designerin. Sie sind 34 und 33, haben ein zweijähriges Kind und erwarten ein zweites. Lukas wechselt als Head of Product zu einem zertifizierten portugiesischen Start-up, Elena führt ein kleines Designstudio. Sie wollen in zehn Jahren gute Schulen, eine Stadt mit Kultur, den Ozean und eine Gemeinschaft von Menschen wie ihnen.

Für sie ist Portugal die Antwort, und IFICI macht sie zugleich effizient. Lukas lässt seine Rolle vor der Unterschrift an den begünstigten Tätigkeiten prüfen, registriert sich bis zum 15. Januar des Folgejahres, und sein begünstigtes portugiesisches Gehalt wird zehn Jahre lang mit 20% besteuert. Elenas Studioeinkünfte werden Kategorie für Kategorie geprüft, denn IFICI deckt nicht alles ab. Sie zahlen mehr Steuern als Jonas in Zypern. Dafür müssen sie nie Tage zählen und haben einen Ort gewählt, um Kinder großzuziehen, nicht einen Ort, um eine Gesellschaft zu parken.

Markus, der Industrieberater, der die Berge liebt

Markus ist 52, geschieden, die Kinder sind erwachsen. Er führt eine Ein-Mann-Ingenieurberatung und hat genug von Bayern. Er hat sich in Bansko und das Piringebirge verliebt, will günstiger leben und hat kein Problem damit, den größten Teil des Jahres an einem Ort zu verbringen. Er akzeptiert, den größten Teil des Jahres in Bulgarien zu leben.

Für Markus ist Bulgarien ehrlich und gut. Er zieht um, mietet ein Haus, gründet eine bulgarische Gesellschaft mit sich selbst als ansässigem Geschäftsführer, zahlt 10% auf den Gewinn und 5% auf Dividenden und zahlt ins bulgarische Sozial- und Krankenversicherungssystem ein. Im Vergleich mit Zypern stellt er fest, dass der Nettounterschied nach seinen tatsächlichen Kosten gering ist. Er wählt Bulgarien, weil er dort leben will, und das ist genau der einzige gute Grund. Sein Wegzug aus Deutschland, mit der Wegzugsbesteuerung auf seine GmbH-Anteile und der Frage der erweiterten beschränkten Steuerpflicht, wird vor dem Umzug mit einem deutschen Steuerberater geplant.

Die Fehler, die Gründer am meisten kosten

Nach genügend Mandaten überraschen einen die Fehler nicht mehr. Es sind fast immer dieselben.

Das Land der Gesellschaft mit dem eigenen Land verwechseln. Eine zyprische, maltesische, portugiesische oder bulgarische Gesellschaft macht Sie nirgends ansässig. Wohnen Sie weiter in Deutschland und führen sie von dort, wird das Finanzamt den Ort der Geschäftsleitung in Deutschland sehen, und es behält damit oft recht.

Die 60-Tage-Regel ohne die letzten beiden Arme nutzen. Die 60 Tage bleiben im Gedächtnis, vergessen wird, dass Tätigkeit, Anstellung oder Direktorenamt das ganze Jahr bestehen und die Wohnung das ganze Jahr gehalten werden muss. Eine nur für den Sommer gemietete Wohnung genügt nicht.

Die 183 Tage pro Land übersehen. Sie dürfen reisen, so viel Sie wollen, aber überschreitet ein einzelner anderer Staat 183 Tage in dem Jahr, fällt die 60-Tage-Regel für dieses Jahr.

Die deutsche Wohnung behalten. Der Klassiker. Eine verfügbare Wohnung in Deutschland kann die unbeschränkte Steuerpflicht aufrechterhalten, selbst wenn Sie kaum dort sind.

FITWI reflexhaft wählen. Fünfzehn Prozent endgültig klingt sauber. Wären Ihre Gewinne für die Sechs-Siebtel-Erstattung infrage gekommen, haben Sie sich womöglich fünf Jahre an eine höhere Steuer gebunden.

Portugal noch mit NHR gleichsetzen. Für typische Neuankömmlinge gilt das nicht mehr. Und wer die IFICI-Frist am 15. Januar nach dem Zuzugsjahr verpasst, verliert das Jahr.

Bulgarien für den Satz und Zypern für den Lebensstil gleichzeitig wollen. Eine bulgarische Gesellschaft halten, zyprische Ansässigkeit behaupten und erwarten, dass beides einer Prüfung standhält, funktioniert nicht. Wählen Sie einen Lebensmittelpunkt und bauen Sie um ihn herum.

Was Deutschland Sie noch fragen wird

Jedes neue steuerliche Zuhause beginnt mit dem Abschied von einem alten, und das alte lässt selten freiwillig los.

Erstens die Wegzugsbesteuerung nach § 6 Außensteuergesetz. Halten Sie innerhalb der letzten fünf Jahre mindestens 1% an einer Kapitalgesellschaft und geben Sie die unbeschränkte Steuerpflicht auf, kann der Wertzuwachs Ihrer Anteile besteuert werden, als hätten Sie verkauft, obwohl kein Euro geflossen ist. Die Regeln zu Stundung und Ratenzahlung wurden 2022 verschärft: Die zeitlich unbegrenzte Stundung bei Wegzug in EU- oder EWR-Staaten ist entfallen, seitdem gilt für alle Zielstaaten grundsätzlich die Ratenzahlung in sieben Jahresraten, in der Regel gegen Sicherheitsleistung. Der Zeitpunkt des Wegzugs, etwa zum Jahresende, kann viel ausmachen; dazu unser Beitrag zur Wegzugsbesteuerung und dem Jahresende.

Zweitens die erweiterte beschränkte Steuerpflicht nach § 2 Außensteuergesetz. Wer als Deutscher in ein Land mit niedriger Besteuerung zieht und wesentliche wirtschaftliche Interessen in Deutschland behält, kann noch Jahre nach dem Umzug mit deutschen Einkünften weitergehend besteuert werden als ein gewöhnlicher Ausländer.

Drittens die Wohnung, wie oben beschrieben. Solange eine Wohnung in Deutschland Ihnen zur Verfügung steht, bleibt die Frage nach der unbeschränkten Steuerpflicht offen, und dann entscheidet das Doppelbesteuerungsabkommen. Deutschland hat Abkommen mit Zypern, Malta, Portugal und Bulgarien, aber Sie wollen nicht darauf angewiesen sein, eine Abwägung nach dem Mittelpunkt der Lebensinteressen zu gewinnen, wenn eine gekündigte Wohnung die Frage gar nicht erst stellen ließe.

Der Grundsatz ist überall derselbe: Sie müssen beweisen können, wo Sie leben, nicht nur, wo Sie gemeldet sind. Unser Leitfaden zu Wohnsitz und Steuerwohnsitz erklärt den Unterschied.

Holdingstrukturen: welcher Aufbau meist passt

Gründer fragen oft, welches Land die beste Holding stellt. Die ehrliche Antwort: Die Holding folgt dem Menschen, nicht umgekehrt.

Leben Sie als Non-Dom in Zypern, hält eine zyprische Holding über Ihren operativen Gesellschaften den Dividendenfluss sauber: Dividenden, die eine zyprische Gesellschaft von begünstigten Tochtergesellschaften erhält, sind grundsätzlich befreit, und an Sie weitergeleitete Dividenden tragen als Non-Dom 0% SDC. Unser Leitfaden zur Holding in Zypern erklärt Befreiungen und Substanz.

Leben Sie in Malta, verlangt das Erstattungssystem meist eine maltesische Holding, die die Erstattungen erhält, mit eigener Prüfung und Verwaltung.

Leben Sie in Portugal unter IFICI, ist weniger die Holding die Frage als die Behandlung jeder einzelnen Einkunftsart bei Ihnen persönlich.

Leben Sie in Bulgarien, ist eine bulgarische Gesellschaft mit Ihnen als ansässigem Geschäftsführer meist die einfachste Lösung, und zusätzliche ausländische Ebenen bringen vor allem Kosten.

Was nie funktioniert, ist eine Holding in einem dieser Länder, die einem Menschen gehört, der in Wahrheit in Deutschland lebt. Eine solche Struktur ruft die Hinzurechnungsbesteuerung und den Streit über den Ort der Geschäftsleitung auf den Plan und bricht genau in dem Moment, in dem Sie sie brauchen.

Wie Sie ehrlich wählen

Lassen Sie Sätze und Broschüren beiseite, bleibt eine Handvoll Fragen, die nur Sie beantworten können.

Wie viele Tage im Jahr wollen Sie einem einzigen Land geben? Lautet die Antwort „so wenige wie legal möglich“, bietet nur Zypern eine 60-Tage-Tür. Sind Sie bereit, den größten Teil des Jahres zu geben, stehen alle vier offen, und es entscheiden Lebensstil und Geschäft.

Ist Ihr Geschäft reguliert und braucht es ein Ökosystem? Für Gaming, Fonds und bestimmte Finanzdienste ist Malta schwer zu schlagen.

Wollen Sie Wurzeln schlagen und Kinder in einem reichen kulturellen Umfeld großziehen, und ist Ihre Arbeit eine IFICI-begünstigte Tätigkeit? Portugal belohnt das.

Wollen Sie die niedrigsten Lebenshaltungskosten und ein flaches, einfaches System, und werden Sie wirklich dort leben? Dann verdient Bulgarien einen ernsthaften Blick.

Und unter allem: Sind Sie bereit, den Wegzug aus Deutschland sauber zu machen? Keines der vier Länder funktioniert ohne ihn.

Was wir konkret für Sie tun

Wir beginnen bei Ihrem Leben, nicht bei einem Satz. Sie erzählen uns, wie Sie verdienen, wohin Sie reisen, wer mitzieht und wie sich Ihre Woche in drei Jahren anfühlen soll. Wir legen diese Fakten neben die vier Systeme, rechnen die Steuer auf Gesellschafts- und persönlicher Ebene mit echten Zahlen und zeigen Ihnen die Abwägungen in klarer Sprache. Dann koordinieren wir lizenzierte Partner im gewählten Land für Gesellschaft, Ansässigkeit und Bankbeziehung sowie Steuerberater in Deutschland für den Wegzug. Sie erhalten einen Plan und einen Kalender, die Partner handeln in eigenem Namen.

Der Kreis, dem Sie beitreten

Eines zeigen Tabellen nie. Wer umzieht, wechselt im wörtlichen Sinn seine Gesellschaft: die Menschen am Nachbartisch, die Gespräche vor dem Schultor, die Gründer, die man anruft, wenn etwas schiefgeht. Limassol hat eine dichte Gemeinschaft von Gründern und Händlern. Maltas Fachleute kennen regulierte Geschäfte in- und auswendig. Lissabon hat eine kosmopolitische Technologieszene. Sofia und Bansko haben ihre eigene, ruhigere unternehmerische Energie. Ein Land zu wählen heißt, einen Kreis zu wählen. Wählen Sie den, dessen Fragen Sie hören wollen.

Häufige Fragen

Beträgt die Körperschaftsteuer in Zypern noch 12,5%?

Nein. Seit 1. Januar 2026 beträgt sie 15% nach dem Einkommensteuergesetz in der Fassung des Gesetzes 244(I)/2025.

Bedeutet Non-Dom, dass in Zypern nichts besteuert wird?

Nein. Es bedeutet 0% SDC auf Dividenden und Zinsen für Non-Dom nach Gesetz, während der GESY-Beitrag von 2,65% innerhalb der Deckelung von 180.000 Euro fällig bleibt. Gehalt, gewerbliche und andere Einkünfte folgen eigenen Regeln.

Kann ich mit nur 60 Tagen in Zypern steuerlich ansässig werden?

Ja, wenn Sie im selben Kalenderjahr alle Voraussetzungen erfüllen: mindestens 60 Tage in Zypern, höchstens 183 Tage in jedem anderen einzelnen Staat, eine zyprische Tätigkeit, Anstellung oder ein Direktorenamt, das im Jahr nicht endet, und eine ganzjährig gehaltene dauerhafte Wohnung in Zypern.

Hat Malta einen 183-Tage-Test?

Nein. Malta hat gar keinen gesetzlichen Tagestest. Beurteilt werden die Umstände, vor allem, wo Sie leben und den größten Teil des Jahres verbringen.

Sind Maltas effektive rund 5% automatisch?

Nein. Sie hängen von der Art der Gewinne, vom Erstattungsantrag und von der tatsächlichen Auszahlung ab. Die Alternative ist FITWI mit 15% endgültig für fünf Jahre, ohne Erstattung.

Ist Portugals altes NHR noch offen?

Für typische Neuankömmlinge nicht. Der aktuelle Anreiz ist IFICI nach Artikel 58-A des Steuervergünstigungsgesetzes, mit begünstigter Tätigkeit und Registrierung bis zum 15. Januar des Folgejahres.

Ist Bulgarien günstiger als Zypern?

Nach Sätzen wirken 10% Körperschaftsteuer und 5% Dividendensteuer niedriger. Bulgarien lässt nur etwas mehr übrig, wenn Sie wirklich dorthin ziehen, und der Nettounterschied zu Zypern ist nach Substanzkosten oft gering. Eine 60-Tage-Regel kennt Bulgarien nicht.

Ist Bulgarien im Schengenraum und in der Eurozone?

Ja. Seit 1. Januar 2025 vollständig im Schengenraum, seit 1. Januar 2026 mit dem Euro. Malta und Portugal sind im Schengenraum, Zypern ist noch kein vollwertiges Mitglied.

Kann Deutschland mich nach dem Umzug weiter besteuern?

Ja, über die Wegzugsbesteuerung nach § 6 AStG, die erweiterte beschränkte Steuerpflicht nach § 2 AStG oder eine Wohnung, die Ihnen in Deutschland weiter zur Verfügung steht. Planen Sie den Wegzug mit einem deutschen Steuerberater, bevor Sie gehen.

Nächste Schritte

Sie haben nun die vier Türen nebeneinander und die Gründe hinter jeder. Der nächste Schritt ist, Ihre eigenen Fakten hindurchzuschicken: Einkünfte, Kalender, Familie, Wegzug. Dort wird aus einer Wahl ein Plan.

Quellen

• Zyprisches Einkommensteuergesetz 118(I)/2002 in der Fassung des Gesetzes 244(I)/2025 und Hinweise des Tax Department zur Ansässigkeit und 60-Tage-Regel: https://www.cylaw.org
• Zyprisches Gesetz über die Sonderverteidigungsabgabe 117(I)/2002 in der Fassung des Gesetzes 245(I)/2025: https://www.cylaw.org/nomoi/arith/2025_1_245.pdf
• GESY-Beiträge: https://www.gesy.org.cy/en-us/hiofinancing
• Malta, FITWI-Regeln, S.L. 123.217 und Legal Notice 188 von 2025: https://legislation.mt/eli/sl/123.217
• Portugal, Artikel 58-A des Steuervergünstigungsgesetzes und Portaria 352/2024/1: https://diariodarepublica.pt
• Bulgarien, Haushaltsgesetz 2026, Staatsanzeiger Nr. 69 vom 31. Juli 2026: https://dv.parliament.bg
• Bulgarien, Einkommensteuergesetz Artikel 38 und Körperschaftsteuergesetz: https://nra.bg
• Deutschland, Außensteuergesetz §§ 2 und 6: https://www.gesetze-im-internet.de/astg/
• Deutschland, Abgabenordnung §§ 8 und 10: https://www.gesetze-im-internet.de/ao_1977/

Titelbild: Kirche des Heiligen Lazarus in Larnaka an einem sonnigen Tag.